美国的中央银行发行货币越多,掠夺的财富就越多,其它国家就越受通胀之苦。新兴市场国家扛不住通胀压力,先行溃败下来,需求骤然下降,资金自然撤出商品市场,回流美元资产,美元顺势转强,美国通胀解决了,美国以外的世界陷入通缩,再重新开启新一轮周期。
为何美元没有贬值?
在这个资金回流的过程中,累积在新兴市场国家的庞大储备大幅下降,与此对应的美国对外负债大幅下降。在全球范围内还有很多国家被美国转嫁危机了,比如巴西、南非、土耳其、智利、墨西哥等。以上这些新兴市场国家,在美联储宣布“无限印钞”后,其货币兑换美元汇率均出现了不同程度的贬值。
美国大量消费,为了满足这些消费需要大量进口,使得美国一直有大量的经常账户逆差。一个有大量经常账户逆差的经济体,它的货币应该贬值。实际上,这一认识在现实中确实有不少的局限性,特别是在金融市场高度发达、全球经济高度相互依赖的今天。
其他国家因为中国的崛起,人民币的国际化,而选择抛弃美元,本质上就是其他国家不再持有美国的欠条,让美国欠债还钱。美国是个净债务国,而且数额巨大,也是个贸易逆差国,也是数额巨大,其他国家统统不再持有美元,就相当于让美国破产清算。
人民币的国际化开始能够替代美元,美国就特别害怕其他国家不再继续持有美元。如果人民币升值,中国产品在国际市场的价格优势就被减弱,出口就会受影响,企业开工不足,就业率降低,生活肯定受影响。
美元汇率走低将为美国提供更大的经济发展空间和更多的就业机会,这一点在制造业体现得极为明显。同时,美元贬值使美国产品在国内外市场获得更强的竞争力,这有助于美国填补其贸易逆差。
国内经济的转型,逐步降低过高的储蓄比率,降低经济增长对于投资的过分依赖,开始转向鼓励内需和消费带动下的增长,因为这种增长更为平稳,可持续性更强。
怎么没有国家起诉美国?
现在问题来了,美联储疯狂印钞,为何很多国家只能自认倒霉,却没有一个国家站出来起诉美国呢?
首先,美联储这种收割羊毛的方式,其他国家无法做出定性的判断,这需要对其进行大量的研究和调研,而且这需要有专职律师团队去做,随便乱説是不负责任的。不过,现在很多国家自己比美联储印钞更凶猛,国内通胀更厉害。他们指责美联储印钞,只是羡慕美国可以向全球转嫁或输出风险,面自己疯狂印钞只会带来本国人民的灾难。
再者,谁会告美国这也是一个问题。发达国家是美国的盟友,他们巴不得跟着美国一起去收割别人,捞点好处。而贫穷国家,经济还要倚仗美国发展。如果与美国关系搞坏了,美国的支持就没有了。而且得罪了美国后果很严重,美国随时可以通过军事力量,找个莫须有的理由,来颠覆这些小国家的政权,到时候只要找亲美的人就可以了。
最后,美国在国际组织中占有非常重要的话语权,再加上美国的盟友团队是如此庞大,如果有人想在国际组织中告赢美国,这种可能性是非常微乎其微。就算有国家起诉美国,认为美国在疯狂印钞,剪全球的羊毛,得到其他发展中国家的响应。但是,美国和盟友们不搭理你,也没有办法。不过,这事情如果真的有人敢做出来,不管输赢,那么都可以在一定程度上对美国和美元的威信产生较大的负面影响,至少美联储会有所收敛一些。
美国转嫁风险的原理并不复杂,就是通过不断的缩表和扩表,向全球转嫁金融风险,以及通货币贬值,向全球开展剪羊毛活动,而这一切都是建立在美元霸权之上。现在很多国家都要去美元化,但全球还没有一家货币有实力与美元抗衡。欧元现在衰退了,而人民币国际化进程才刚刚开始。所以,愤怒没用,痛苦也没用,能做的只有强大自己,强大到你就算不用美国的货币,经济也可以完全独立运转。届时美联储就算想剪你的羊毛,也没可能去剪了。
美元为啥还能稳坐世界第一货币
美元之所以还能稳坐世界第一货币,主要是因为石油。布雷顿森林体系瓦解之后,各国纷纷抛售美元,美元大幅贬值。
直到1973年第四次中东战争期间,中东主流产油国为了打击美国开始削减石油产量,停止向美国出口石油,这期间美国出现了 严重的经济危机,到1974年3月,石油禁运才停止。这次行动严重打击了美国,但也让美国深刻的认识到了石油的价值。同时更为美国找到了下一个美元的“锚”,于是美国就石油的问题和沙特进行谈判。
沙特是全球最大的石油生产国,但军事力量在中东地区却极其的落后,而美国却拥有全球最领先的军事力量。
美国承诺确保沙特王室的永远安全,沙特承诺美国,以后石油交易以美元结算,并且保证美国的石油供给充足,自此石油美元体系建立。石油美元的核心之处在于石油美元的环流,中东地区每年销售石油能带来7000多亿美元的收入,赚到的这些钱如果直接扔国内会造成中东地区大范围的通货膨胀。
所以他们将这些钱,主要花在两个方面:
一 、用于进口武器、科技、粮食等,同时大量投资建设发电厂,高速公路,石油管道等基础设施,而这些工程也基本都是美国公司中标,这样中东的钱就又回流到了美国。
二 、中东等国卖石油赚到的钱除了一部分花销外,更多的钱则放在资本账户上,而资本账户的这些钱,则用来购买美国国债,美国基金股票等金融产品就这样这笔钱也回流到了美国。
不仅如此,今天的中国美国也都在赚美国的钱,同时这些钱也是反手购买了美国的国债,如果不买美债,贸易顺畅赚到的钱,全部进入到国内则会造成国内严重的通货膨胀。所以全世界就不断的卖给美国商品,同时赚到的钱再购买美国国债,美国因为国债有了需求,美国政府就可以更多的发行国债,而每一次发行国债,美联储就印刷出更多的美元。
如此全世界陷入了恐怖的金融平衡,到今天美国债务已经高达25万亿美元,仅每年的利息支出就已经消耗了全美国人民所创造的财富。而巨大的泡沫体系之所以能够支撑,正是因为全世界对于美元的信心。
但是如今美国疯狂的印刷美元让全世界为他们的错误买单,这终将会让人们看清,这只是一张纸。当人们不再信任美元,纷纷抛售美元的时候,美国又该如何呢?相信这一天并不会太久到来,到时候时间会告诉我们准确答案。
